Billy Jo

What you see happening in France is essentially what will happen throughout the whole of Western and Southern Europe at some point Europe regulated away all new and existing businesses so they with the money and the talent moved elsewhere (like US and Asia) When money flees a continent, the businesses, then the people and the government run out of money Meanwhile cost of living keeps growing → people get poorer and → people need more government welfare → meaning the government has to borrow more money to pay for that → borrowing for worse and worse rates → which pushes down the Euro → meaning less spending power for its people → making Europeans even poorer

$BTC: Binance needs to replace the missing assets. Whatever cannot be restored through recoveries or existing company holdings needs to be BOUGHT BACK. The exact purchase amounts have not been announced. The estimated impact is $6.3 BILLION, with approximately $3 BILLION already frozen. The Frozen Funds will be Re-Minted and sent back to Binance while the Frozen funds will remain frozen forever. The full $6.3 billion represents 3.91% of all Binance holdings, once Tether/ Circle re-issue the frozen $3 billion, the remaining hacked amount falls to $3.3 BILLION, or 2.05% of total Binance assets. So in case nothing gets additionally frozen in the next days, simply translates into: Binance is forced to re-purchase $3.3 BILLION of stolen assets and that includes a big amount of Bitcoin. And in another way of translation this would mean, the Hacker holds $3.3 Billion worth of BTC and he won’t sell it as Hackers prefer BTC, and on top Binance needs to purchase Crypto and BTC worth $3.3 Billion. So overall, and mathematically correct this hack brings an inflow of $3.3 bn. This is why hacks are less harmful than liquidations such as FTX. Let the bears celebrate the panic. I remain VERY bullish. In my view, the bull market continues, my longs from $80,400 and my spot holdings from $60,000 remain open, and this hack does NOT shake me out. I entered this market prepared for volatility. Let the bears celebrate today’s drop. Yesterday Bitcoin was $2,000 above my long entry. Today, it is $2,000 below it. And I haven’t made a big deal out of it, ignore the volatile fluctuation and I’m trusting @cz_binance for 100%. The bull market needs to continue and I feel sorry for everyone who is capitulating based on this FUD.

You've already lost the real estate game The boomers own everything, and now they're going to make you give them the next 50 years of your life to sell you their 60 year old home Play a new game Buy Bitcoin

A brutal year for Bitcoin is just getting started. Give me three minutes to explain why you should dump it now. Outflows from ETFs are signal and will continue. We will test the 57k low again in the next 12 months. Why? Because there are far too many dynamic places to put your money that are creating MUCH more value. Why put your resources into a dead network that offers nothing beyond a store of value? What's the point of place the BTC be if Bitcoin's Ponzi-scheme nature has gone away!?! The viral nature of bitcoin was it's power... if you didn't own you were MOCKED! Now? Completely reasonable, heck, SMARTER, to ignore bitcoin and place other bets! No one is trying to convince people to buy Bitcoin anymore... the memes and NFTs are gone. No one is saying $ BTC can change the world, because it won't — and BECAUSE AI HAS! Just sell and shift from Bitcoin to Super Intelligence because one provides little to no value, and the other provides unlimited upside for humanity. This should be obvious to everyone right now. Bitcoin will never break its all-time high again.

Living in a $500k home with $2m invested: happiness. Living in a $2m home with $500k invested: misery.

Most popular answer: pay off the car. My answer: keep the 7% loan, buy the bitcoin. 7% vs. an asset I expect to do 25% a year isn't close. xitter.gq/ts_hodl/status/2113669…

Wake up. Every profession deemed white-collar, the middle class dream, is about to be decimated by AI, at a much faster pace than anticipated, with monstrous social consequences.

Underrated life advice: Keep your personal burn rate low. Cheaper car. Smaller house than the bank says you can afford. No payment you'd panic about if work got weird. Low expenses aren't about being cheap. Low expenses give you options. And options = freedom.

Automatic DCA plus lump sum on crashes is the combination most people preach but few execute, because the two rules fight each other emotionally: DCA says buy regardless, lump sum on crashes says buy more when it hurts most. The reason it works since the dawn of Bitcoin is not magic — it is that crashes have historically been the moments when weak hands transfer coins to strong ones at a discount. The discipline is pre-committing the lump-sum trigger in writing before the crash, not deciding during it. What is your written trigger, a percentage drop or a price level?

I still remember buying Bitcoin after those brutal 70–80% crashes. I remember the fear, the uncertainty, and the sleepless nights. Especially after the FTX collapse. Back then, buying Bitcoin felt like taking an enormous risk. But I was beginning to understand what I was buying: an asset with a limited supply, no central authority, and a completely different approach to preserving wealth. I also understood something important: the reward might take years, not months. I started with just $20 a month. Today, I invest more than 60–70% of my income into Bitcoin. When the market crashes 30–40%, I do everything I reasonably can to accumulate more. What changed? Not Bitcoin. I changed. I stopped expecting quick returns. I stopped trying to predict the perfect bottom. I learned to think in years, not weeks. And most importantly, I learned that conviction means very little without patience, discipline, and risk management. We work hard to build our savings and secure our families' futures. Trusting a new form of money with that wealth takes time. Sometimes years. That's why I don't expect Bitcoin adoption to happen overnight. Bitcoin taught me that volatility is the price of uncertainty, but patience comes from understanding. What once terrified me now looks like an opportunity. Not because Bitcoin can't fall further. It absolutely can. But because I finally understand why I'm holding it. The biggest transformation wasn't in my portfolio. It was in my mindset.

<파이어는 허상이다> 어떤 의사가 쓴 글인데, 개인적으로 나는 구구절절 공감함. --- 나는 내성적인 게으름뱅이로 집에서 아무런 목표 없이 한량처럼 뒹굴거릴 때가 제일 행복하고 가치 있게 느껴져. 물욕도 없고 과시욕도 없고 취미생활도 다 저렴한 것뿐. 한 때 파이어를 꿈꾸고, 그것을 목표로 공부와 노력도 해봤고, 실제로 주변에 파이어를 한 사람도 만나봤어. 그리고 내린 결론은 파이어라는 것도 일종의 존재하지 않는 이상향에 불과하다는 거야. 파이어는 존재하지만 그게 우리가 상상한 그것은 아닌거지. 대개 근로소득의 가치는 너무 과소평가하고 파이어 이후의 은퇴생활은 너무 과대평가하는 경향이 있더라고. 그리고 현실적으로 파이어를 하려면 집(자가) 결혼, 출산 등 일부 혹은 전부를 희생해야할 때가 많아. 우선 세후소득이 500만원인 사람이 20년동안 버는 돈을 현재 가치로 환산하면 (이 때 편의상 중간에 소득이 줄거나 올라가는 건 배제하고 할인율은 2% 먹일게) 10억 정도야. 파이어를 하는 것만으로도 생애소득 10억과 그 10억에 따른 자본소득을 포기하게 되는 거지. 나같은 전문직이나 대기업 사원들은 저 금액이 2~3배까지도 커질 수 있어. 나중에 본인들 급여와 잔존근로연수 예상치로 한 번 ai 시켜서 계산해봐. 파이어를 하는 사람들은 현재의 생활비에 맞춰서 여유자금까지 포함한다 하더라도 예산이 빠듯한 경우가 많은데 인생의 예상치 못하게 큰 돈이 들어가는 이벤트를 만나게 됐을 때 근로소득에 비해 그 대응력이 무척 떨어지게 돼. 근로소득자는 생활비가 근로소득에 묶여 있기 때문에 기존 저축이 털리거나 대출을 받아 메꾸더라도 삶의 질에 큰 영향이 안 미치는 반면 파이어족은 돈으로 돈을 버는 구조상 종자돈을 팔아 이벤트를 막는 것 자체가 소득이 크게 감소하는 사건이 되고 만다. 그리고 그 다음이 바로 문제지. 내가 퇴직할 때의 내 인적 자본 가치, 내 근로소득은 파이어 기간이 길어짐에 따라 거의 무가치해진다. 나는 전문직 면허라는 해자(moat)가 있음에도 불구하고, 만약 내가 5~10년 정도 일을 쉰다고 하면 과연 어느 병원에서 날 뽑아줄까? 뽑아주더라도 지금 내가 버는 소득과 근로조건보다 훨씬 열악한 조건에서 일을 할수밖에 없다. 애초에 파이어를 했던 목적에서 훨씬 멀어지게 되는거지. 그리고 내 남은 인생은 지금의 반복이 아니야. 나는 늙고 약해지고 병도 걸리고 정신적으로도 약해지겠지. 그런데 만약 내 파이어 목표에 따라 집(자가) 결혼, 출산 등 일부 혹은 전부를 희생했다면? 내 사회적 안전망은 완전히 작살난 상태이다. 일본에서 돈이 있어도 노인들에게는 집을 안 팔고 세도 안 내준다는 얘기를 혹시 들어봤어? 같이 살진 않더라도 가족이 있는 노인조차 기피대상인데 독신 노인이라면 더 비참해지지. 그리고 직업 특성상 아픈 사람들을 많이 상대하는데, 이 때 보호자가 없으면 외롭고 비참한 걸 떠나서 병원과 의료진 입장에서는 완전히 천덕꾸러기, 골칫거리가 되고 만다. 또 하나, 사회적인 시선. 우리는 낯선 사람들을 만날 때 그 사람의 꼬리표를 보고 판단한다. 직업은 무엇인지, 어디 사는지, 누구 아빠인지, 누구 남편이지, 누구 지인인지 등등. 근데 그 상식적인 궤를 완전히 벗어난 삶을 살게 되면 본인은 괜찮아도 가까운 사람들이 힘들어지게 된다. 이것도 일본 사례긴 한데, 파이어를 재정적으로 성공한 일본인 남성 가장이 자신의 배우자와 자녀들이 아빠와 남편을 너무 부끄러워하고 수치스러워해서 견디지 못하고 재취업을 한 사례가 있어. 실제로 파이어를 성공한 사람을 만나본 건 두 가구 뿐이긴 해. 한 가구는 그래도 잘 안다 할 정도는 될 지인인데, 생각보다 우울해 보이고 인생의 목표를 잃어버린 거 같아 보였다. 무의미함과 권태로움은 파이어 이후 은퇴한 삶에서 해결해야할 주요한 리스크라고 생각했어. 나머지 한 가구는 건너 건너 소개로 만나봤는데, 열정적이고 행복해 보이지만 본인의 파이어 경험을 강연하고 책을 쓰고 블로그 유튜브 그런 걸 하면서 살고 있었다. 본인은 소득보다는 경제적 스트레스에 시달리지 않으면서 의미 있게 일을 하고 있다고 하긴 했는데 내 입장에서는 그냥... 직업을 자기개발 강사로 바꾼 사람 같아 보였어. 나는 내 타고난 성정과, 단기간에 고소득을 올릴 수 있는 직업, 그리고 만약의 사태 때 근로소득자로 돌아갈 수 있는 전문직 면허 소지자라는 점에서 누구보다도 파이어에 어울릴 사람이라 생각했지만, 실제로 파이어에 성공한 사람들 사례(온오프라인 다 합쳐서)와 위에 언급한 문제점 등을 고민해 봤을 때 파이어에 설령 성공한다 할지라도 별로 행복하지 않고 오히려 불행해질 확률이 높아진다고 결론을 내렸다. 그래서 오늘도 꾸역꾸역 토하면서 일을 하고 있어. 참고로 파이어를 포기하고 난 결혼도 하고 집도 사고(대출o) 애도 낳았어. 이제 파이어도 못하고 애들이 독립할 때까지 소득을 창출할 생각을 하면 타고난 게으름뱅이로서 한숨만 나오지만, 대안은 없는 거 같다. 인생은 불로소득보다 의미가 더 중요한 것 같기도. 아무튼 파이어를 꿈꾸는 사람들은 이런 부분에 대해서 충분히 고민해보는 게 좋을 거 같아.

In my opinion - if you choose to own MetaPlanet ($MPJPY | $MTPLF) as a Bitcoin treasury company - you own an American treasury company subject to Japanese regulations. 60-70% of the capital I would say comes from outside of Japan investors as @MitchTX21 uncovered after I speculated it. So what benefit are you actually getting besides the Japanese regulatory drag. The money's American, the ideas are American, the Bitcoin's American - but the discount & drag is Japanese. America is the pre-eminent Bitcoin jurisdiction in the entire world and it's not even close - no matter what larping every other jurisdiction does. When will MetaPlanet actually become a Japanese Bitcoin Treasury Company?

Today we announced the addition of a further 20 Bitcoin to the Smarter Web treasury, bringing our total holdings to 2,850 BTC and our quarter-to-date Bitcoin Yield to 2.41%. We believe there is significant opportunity ahead this quarter to continue growing our Bitcoin treasury in an accretive and disciplined manner. Plenty of work ahead. Plenty of ambition. MORE to come. LSE: #SWC #MORE | OTCQB: $TSWCF | FRA: $3M8

Tesla is now adding an average of 2,800 FSD subscribers per day, a record high. Overall, Tesla is now generating $92 million per month, or $1.1 billion per year, from FSD subscriptions.